Uma empresa comercial compra e vende mercadorias. O valor da aquisição é utilizado para determinar o Custo das Mercadorias Vendidas (CMV). O lucro da empresa é calculado pela diferença entre os valores de venda (receita) e o CMV. Obviamente, outras despesas também são consideradas, mas o importante é entendermos que as mercadorias são adquiridas e contabilizadas em uma conta de estoque. Quando vendidas, os respectivos valores de aquisição devem ser transferidos para o resultado do exercício por meio do CMV.

Veja a seguir o esquema de uma empresa comercial, iniciando pela compra de mercadorias para revenda (contabilizada na conta Estoques). Quando ocorre a venda, o valor pago na aquisição da mercadoria é convertido em custo da mercadoria vendida (CMV). O valor estabelecido para vender essas mercadorias (preço) formará a receita de Vendas. Assim, o confronto entre a receita e o custo das vendas permitirá a determinação do lucro da empresa.